Z Royal Navy zawarto dwa kontrakty na dostawę 312. samolotów. Po zakończeniu działań wojennych w listopadzie 1918 r. zapotrzebowanie na pokładowe samoloty rozpoznawcze gwałtownie spadło, w wyniku czego drugi kontrakt anulowano, a produkcję ograniczono do niewielkiej liczby maszyn z pierwszej serii. Produkcję maszyn seryjnych powierzono wytwórni The British & Colonial Aeroplane Company w Filton. thumb|left|Parnall Panther w lotnictwie japońskim Samoloty Parnall Panther weszły do służby w Royal Navy, operując m.in. z pokładów lotniskowców HMS Argus i HMS Hermes. Były intensywnie wykorzystywane w programach badawczych dotyczących startów i lądowań pokładowych, w tym prób lin hamujących, platform startowych oraz procedur wodowania. Były również na wyposażeniu eskadr operujących z lądu, m.in. 441. i 442. eskadr rozpoznawczo-obserwacyjnych oraz 446. eskadry myśliwskiej. Ostatecznie wycofanie ze służby nastąpiło w 1926 r.
Dużą liczbę samolotów przeznaczono na sprzedaż na rynku cywilnym. Już w 1920 r. dwa egzemplarze dostarczono United States Navy, gdzie badano je pod kątem zastosowań w lotnictwie morskim. Dwanaście samolotów zakupiła Japonia, trafiły do bazy Cesarskiej Marynarki Wojennej w Yokosuce.