Euro digital este un proiect al Băncii Centrale Europene (BCE), lansat în iulie 2021, pentru a explora posibila introducere a unei monede digitale a băncii centrale (CBDC). Scopul proiectului este dezvoltarea unui instrument de plată electronică rapid și sigur, care să completeze moneda euro în forma sa actuală, respectiv numerarul și fondurile din conturile bancare ale persoanelor fizice și juridice, și care ar urma să fie emis de Sistemul European al Băncilor Centrale din zona euro. BCE a declarat că euro digital nu se va baza pe blockchain sau pe alte tehnologii de registru distribuit.
În octombrie 2025, Consiliul guvernatorilor Băncii Centrale Europene (BCE) a decis trecerea la următoarea fază a proiectului euro digital, în urma finalizării fazei de pregătire lansate de Eurosistem în noiembrie 2023. Ulterior, în iulie 2026, Parlamentul European a aprobat poziția oficială de negociere pentru cadrul juridic al monedei digitale. Pe baza acestui calendar legislativ, Eurosistemul vizează demararea testelor practice la mijlocul anului 2027 și o potențială primă emisiune a euro digital până în anul 2029.
Istorie Pe fondul scăderii utilizării numerarului și al creșterii importanței furnizorilor privați de plăți digitale, Banca Centrală Europeană a inițiat o analiză privind posibila introducere a unui euro digital. Potrivit BCE, un euro digital ar asigura menținerea accesului cetățenilor și întreprinderilor la bani ai băncii centrale în formă digitală și ar completa serviciile de plată electronică existente, răspunzând schimbărilor în comportamentul de plată și absenței unei soluții paneuropene de plată digitală cu amănuntul.
2020 La 2 octombrie 2020, BCE a publicat un raport care prezintă perspectiva Eurosistemului asupra introducerii unei monede euro digitale.
2021 După planificarea preliminară și prezentarea rezultatelor consultării publice la începutul anului 2021, BCE a lansat oficial proiectul euro digital în iulie 2021, în vederea pregătirii unei eventuale introduceri. În etapa preliminară nu au fost identificate bariere tehnice majore. Cercetarea, programată inițial până în toamna anului 2023, a avut ca obiectiv clarificarea distribuției către comercianți și cetățeni, a impactului asupra piețelor și a cadrului legislativ european necesar. În consecință, nu a fost luată nicio decizie privind introducerea efectivă a monedei euro digitale.
2022 În septembrie 2022, BCE a anunțat o colaborare cu cinci companii (Amazon, CaixaBank, Worldline, EPI și Nexi) pentru dezvoltarea unor posibile interfețe de utilizator pentru euro digital.
, membru al Consiliului Executiv al Bundesbank, a apreciat euro digital și ca un instrument de consolidare a suveranității europene în domeniul plăților. În opinia sa, acesta ar putea fi conceput astfel încât să sprijine plățile programabile într-un mediu puternic automatizat.
Primul raport intitulat „Progrese înregistrate în faza de investigare a unei monede euro digitale” a fost publicat de BCE în septembrie 2022.
La conferința „Către un cadru legislativ care să permită un euro digital pentru cetățeni și întreprinderi”, desfășurată la Bruxelles la începutul lunii noiembrie 2022, Christine Lagarde, președinta Băncii Centrale Europene, a reiterat că euro digital nu reprezintă un proiect izolat, limitat strict la domeniul plăților. Potrivit acesteia, inițiativa are un caracter transpolitic și autentic european, cu potențial de impact asupra societății în ansamblu.
În decembrie 2022, BCE a publicat al doilea raport de progres privind faza de investigare a proiectului euro digital.
2023 În ianuarie 2023, BCE a invitat experți din domeniul plăților și finanțelor să își exprime interesul pentru participarea la elaborarea unui set de reguli (rulebook) pentru moneda euro digitală.
La sfârșitul lunii mai 2023, BCE a publicat rezultatele unui exercițiu de cercetare de piață și prototipare. Studiul de piață a indicat existența unui număr suficient de furnizori europeni capabili să dezvolte soluții digitale pentru euro digital. De asemenea, acesta a evidențiat disponibilitatea mai multor opțiuni de design arhitectural și tehnologic pentru dezvoltarea unei soluții tehnice adecvate. Exercițiul de prototipare a implicat integrarea a cinci interfețe de utilizator dezvoltate de furnizori diferiți pentru diverse cazuri de utilizare (prototipuri front-end), precum și a unui sistem de decontare proiectat și dezvoltat de Eurosistem (prototip back-end).
Au fost testate diferite opțiuni de design pentru a evalua dacă acestea pot fi implementate din punct de vedere tehnic și integrate în sistemul de decontare al Eurosistemului. Testele au arătat că un euro digital ar putea fi integrat fără dificultăți majore în infrastructura de plăți existentă, lăsând totodată spațiu pieței pentru utilizarea unor caracteristici și tehnologii inovatoare în distribuirea sa. Rezultatele au confirmat, de asemenea, că, în principiu, euro digital ar putea funcționa atât online, cât și offline, utilizând concepte tehnice diferite. Rămâne însă deschisă întrebarea dacă o soluție offline care să îndeplinească cerințele Eurosistemului și să atingă scala necesară poate fi implementată pe termen scurt și mediu cu tehnologia existentă.
La 18 octombrie 2023, BCE a anunțat decizia de a trece la faza de pregătire a proiectului euro digital.
2024 În decembrie 2024, BCE a publicat al doilea raport de progres privind proiectul euro digital, care detaliază evoluțiile înregistrate între mai și octombrie 2024. În această perioadă, Grupul de dezvoltare a regulilor (Rulebook Development Group – RDG) a finalizat revizuirea proiectului inițial de regulament, analizând aproximativ 2.500 de comentarii. Ulterior, au fost lansate șapte noi fluxuri de lucru ale RDG, axate pe domenii critice, precum standardele minime privind experiența utilizatorului, gestionarea riscurilor și specificațiile de implementare. Aceste demersuri urmăresc rafinarea cadrului euro digital, astfel încât acesta să îndeplinească obiectivele Eurosistemului și să se alinieze evoluțiilor legislative din cadrul Uniunii Europene.
2025 La 31 ianuarie 2025, președinta BCE, Christine Lagarde, și președinta Comisiei Europene, Ursula von der Leyen, au publicat un editorial în care au menționat proiectul euro digital ca parte a eforturilor de a menține Europa în avangarda tehnologiilor de plăți digitale.
În august 2025, în contextul în care noua administrație americană susținea activ dezvoltarea monedelor stabile legate de dolar și în care majoritatea monedelor stabile garantate oficial cu valute erau ancorate la dolarul american, Lagarde a îndemnat legiuitorii europeni să „profite de «momentul euro»” și să instituie rapid un cadru legislativ care să „deschidă calea pentru posibila introducere a unui euro digital”, pentru a reduce riscurile asociate expansiunii monedelor stabile.
La 30 octombrie 2025, BCE a anunțat că faza de pregătire, începută în noiembrie 2023, s-a încheiat, iar Consiliul guvernatorilor a decis trecerea la următoarea etapă a proiectului euro digital. Potrivit BCE, noua fază se va concentra pe pregătirea tehnică; în ipoteza adoptării legislației UE în 2026, un exercițiu pilot ar putea începe în 2027, iar Eurosistemul ar urma să fie pregătit pentru o posibilă primă emisiune în cursul anului 2029.
2026 În iunie 2026, Comisia pentru Afaceri Economice și Monetare (ECON) din Parlamentul European a aprobat poziția legislativă inițială privind euro digital. Ulterior, la 9 iulie 2026, plenul Parlamentului European a adoptat cu 416 voturi pentru, 169 împotrivă și 22 de abțineri poziția oficială de negociere a legislativului. Mandatul primit a permis începerea discuțiilor finale în format de trilog cu Consiliul UE și Comisia Europeană pentru definitivarea regulamentului. În cadrul dezbaterilor, s-a accentuat că introducerea monedei are ca scop reducerea dependenței strategice de marile companii de plăți din afara Europei (precum Visa sau Mastercard), garantând totodată accesul continuu la numerarul clasic și protecția strictă a datelor personale.
Design și caracteristici propuse Documentele de proiect ale BCE descriu euro digital ca un instrument de plată cu amănuntul destinat să completeze numerarul și plățile electronice existente, serviciile de plată urmând să fie furnizate de intermediari supravegheați în cadrul unui cadru comun de reglementare.
BCE a precizat că lucrările pregătitoare acoperă domenii precum protecția vieții private, funcționalitatea offline și cadrul normativ aplicabil furnizorilor de servicii de plată participanți.
Propunerile Comisiei Europene pentru un regulament privind euro digital menționează obiective precum menținerea disponibilității banilor băncii centrale pentru public și asigurarea unui nivel ridicat de confidențialitate în plățile digitale, concomitent cu promovarea accesibilității și incluziunii financiare.
Tranzacții offline Documentele BCE descriu o funcționalitate offline a euro digital care ar permite efectuarea plăților de proximitate fără conexiune la internet, pentru a acoperi situațiile în care conectivitatea nu este disponibilă.
Conform propunerii Comisiei Europene, plățile offline în euro digital ar putea oferi un nivel de confidențialitate comparabil cu cel al numerarului, datele tranzacțiilor rămânând local între plătitor și beneficiar, fără a permite însă anonimatul complet.
Confidențialitate și protecția datelor Euro digital este conceput pe baza principiului „privacy by design”, pentru a asigura un nivel ridicat de protecție a datelor, în conformitate cu normele UE privind combaterea spălării banilor (AML) și a finanțării terorismului (CFT).
În cazul plăților offline, BCE a indicat că detaliile tranzacțiilor ar fi cunoscute doar plătitorului și beneficiarului, oferind un grad de confidențialitate similar plăților în numerar.
Pentru plățile online, BCE a arătat că Eurosistemul nu ar putea identifica direct utilizatorii, datele de plată fiind pseudonimizate și criptate, în timp ce intermediarii supravegheați ar continua să efectueze verificări AML/CFT, similar sistemelor actuale de plăți electronice.
Opinii privind posibila introducere a unei monede euro digitale Începând cu iunie 2024, Consiliul guvernatorilor urma să ia o decizie până la sfârșitul anului 2025 privind trecerea la următoarea etapă de planificare a euro digital.
Verbraucherzentrale Bundesverband (Organizația publică germană pentru protecția consumatorilor) consideră euro digital un bun public și, implicit, o oportunitate de a orienta plățile digitale mai mult către interesele consumatorilor.
(GI) consideră că introducerea euro digital, concomitent cu declinul numerarului, ar putea reprezenta o amenințare la adresa și a vieții private, existând riscul apariției conceptului de „Gläserner Mensch” (metaforă germană referitoare la monitorizarea extinsă a persoanelor și a comportamentului acestora).
Industria bancară germană Din perspectiva , tendința globală către monedele digitale ale băncilor centrale este evidentă și reprezintă atât o oportunitate, cât și o provocare. Introducerea planificată a unui euro digital este considerată o contribuție importantă la digitalizarea economiei și societății, precum și la consolidarea suveranității și competitivității Europei. Ecosistemul monetar digital propus într-un document de politică este conceput să depășească limitele numerarului digital și să cuprindă trei componente principale:
CBDC de retail, destinată utilizării de către populație CBDC en-gros, destinată băncilor și instituțiilor de economisire jetoane bancare destinate utilizării industriale